对数字货币的概念存在不同理解。

         一种是把数字货币当做纸币的数字化，也就是无纸化的传统法定货币，不再由央行通过造币厂制造，而是央行通过加密手段在线发行一种可编码的电子代金券，如同电商平台在线发放的购物券（如携程的优惠券）。这种货币本质上还是以政府的信用为基础，只是以电子代金券替代了纸币而已。

          另一种法定数字货币则不是由央行主观发行的，也不以政府信用为基础，而是以央行利用区块链等信息技术搭建的法定交易平台为基础（公有链），以社会交易的货币需求总量为依据自动发行，所谓法定，是指这个发行平台是官方法定的，由政府维护和管理。

          对于第一种代金券式的数字货币，因央行没有直接为所有个人和机构开设账户，发行渠道只能依旧可以按照纸币模式，通过商业银行发行。而第二种智能化数字货币，因已经为所有参与交易的主体开设了账户，则可由法定平台根据实际交易需要，直接向交易者发行，不必通过商业银行。

         商业银行只是一种特殊的交易者，不仅可以参与交易，还可成为数字货币储存、支付和清算的子平台，术语叫私有链或子链。银行的意义在于为不同交易者提供特殊的且更高效的交易服务。